Menu Content/Inhalt
Accueil arrow Analyse financière arrow le bilan fonctionnel correction

le bilan fonctionnel correction

Convertir en PDF Version imprimable Suggérer par mail

corrections

exercice 1



N-1

N


N-1

N

Emplois stables



Ressources stables



Actif immobilisé brut

196 350

256 105

KP

146 370

196 690

KSNA


-17 000

KSNA


-17 000

VO crédit bail


25 000

CAR


-1 190

Total

196 350

264 105

PRC

2 720

1 190

 



Amort dép actif

98 923

121 975

Actif circulant exploitation



Amort CB (25000/5)


5 000

Stock MP

22 440

24 310

Autres emprunts

26 588

37 060

Stock PF

46 580

52 700

PRO

-782

-1 547

Clients

54 740

51 680

Intérêts courus

-2 788

-2 210

Écart de conversion A

340

170

Dettes CB


20 000

Écart de conversion P

-765

-85

Total

271 031

359 968

Autres créances exploitation

3 000

3 400

 



CCA

765

1 071

Dettes exploitation



Total

127 100

133 246

fournisseurs

54 366

40 188

 



Écart de conversion P


714

Actif circulant HE



Écart de conversion A


-340

Autres créances

3 800

6 800

Dettes fiscales et sociales

3 060

4 131

VMP

2 550

2 890

PCA

1 105

1 020

Total

6 350

9 690

Total

58 531

45 713

 



 



Trésorerie active



Dettes hors exploitation



disponibilités

4 590

4 080

Intérêts courus

2 788

2 210

Total

4 590

4 080

Autres dettes

2 040

2 465

 



Total

4 828

4 675

 



 



 



Trésorerie passive



 



Concours bancaires courants


765

 



Total


765

TOTAL

334 390

411 121

TOTAL

334 390

411 121


Autre solution




N-1

N


N-1

N

Emplois stables



Ressources stables



Actif immobilisé brut

196 350

256 105

KP

146 370

196 690

KSNA


-17 000

KSNA


-17 000

VO crédit bail


25 000

PRC

2 720

1 190

CAR


1 190

Amort dép actif

98 923

121 975

PRO

782

1 547

Amort CB (25000/5)


5 000

 



Autres emprunts

26 588

37 060

 



Intérêts courus

-2 788

-2 210

 



Dettes CB


20 000

Total

197 132

266 842

Total

271 813

362 705


 

N-1

N

Variations

FRNG

74 681

95 863

21 182

BFRE

68 569

87 533

18 964

BFRHE

1 522

5 015

3 493

Trésorerie

4 590

3 315

-1 275


Évolution de la structure financière

 


 

Composants ratio

N-1

N

Couverture des emplois stables

Ressources stables / emplois stables

137,88%

135,90%

Couverture des capitaux investis

RS / (ES + BFRE)

102,30%

102,35%

Endettement financier

End fi / capitaux propres appelés

15,72%

30,29%

Risque de faillite

Dettes financières / ressources propres

10,40%

18,35%

Risque de taux

Dettes financières CT / Total dettes fi

10,80%

5,29%


Endettement financier = dettes financières + CBC + valeur nette CB

N              37060+765+1547+2210+20000 = 54 068

N-1           26588-782-2788 = 23 018

Capitaux propres appelés = KP – KSNA – CAR

N              196690-17000-1190 = 178 500

N-1           146 370


dettes financières = dettes financières bilan – PRO + valeur nette CB

N              37060 +765 – 1547 + 20 000 = 56 278

N-1           26588 – 782 = 25 806


ressources propres = KP – CAR – KSNA + PRC + Amort et dép + amort CB

N              196690 – 1190 – 17000 + 1190 + 121975 + 5000 = 306 665

N-1           146 370 + 2720 + 98923 = 248 013


dettes financières CT = intérêts courus + CBC

 

Le fonds de roulement est positif. Il est satisfaisant pour couvrir le BFR.

L'entreprise est faiblement endettée.

Le risque de faillite est faible. Si l'entreprise est endettée à taux fixe, sont risque de taux est très faible lui aussi

 

Exercice 2



N


N

Emplois stables


Ressources stables


Actif immobilisé brut

2 770 850

KP

1 852 500

KSNA

-150 000

KSNA

-150 000

VO crédit bail

200 000

CAR

-35 000

Total

2 820 850

PRC

29 000

 


Amort dép actif

1 144 650

Actif circulant exploitation


Amort CB (200000/5*2)

80 000

Stock MP

600 000

Autres emprunts

450 000

Stock PF

300 000

PRO

-20 000

Stock EC

40 000

Emprunt étab crédit

230 000

Avance et acompte

28 000

CBC

-60 000

Clients

550 000

Dettes CB (200000-80000)

120 000

Écart de conversion A

12 000

Total

3 641 150

Écart de conversion P

-4 000



EENE

45 000

Dettes exploitation


Autres créances exploitation

29 000

Avances et acomptes reçus

16 000

CCA

9 000

fournisseurs

511 000

Total

1 609 000

Écart de conversion P

20 000

 


Dettes fiscales et sociales

160 000

Actif circulant HE


Autres dettes exploitation

30 000

Autres créances

70 000

PCA

500

VMP

60 000

Total

737 500

Total

130 000





Dettes hors exploitation


Trésorerie active


Dettes sur immobilisations

50 000

disponibilités

2 800

Dettes fiscales (IS)

29 000

Total

2 800

Total

79 000

 




 


Trésorerie passive


 


EENE

45 000

 


Concours bancaires courants

60 000

 


Total

105 000

TOTAL

4 562 650

TOTAL

4 562 650


Autre solution




N


N

Emplois stables


Ressources stables


Actif immobilisé brut

2 770 850

KP

1 852 500

KSNA

-150 000

KSNA

-150 000

VO crédit bail

200 000

PRC

29 000

CAR

35 000

Amort dép actif

1 144 650

PRO

20 000

Amort CB (25000/5)

80 000

 


Autres emprunts

450 000

 


Emprunt etab crédit

230 000

 


CBC

-60 000

 


Dettes CB

120 000

Total

2 875 850

Total

3 696 150


 

N

FRNG

820 300

BFRE

871 500

BFRHE

51 000

Trésorerie

102 200


Le FRNG est insuffisant pour faire face au BFR d'où une dégradation de la trésorerie. L'entreprise a eu recours aux EENE et au découvert. Il faudrait étudier un autre mode de financement moins coûteux.



 

 


 

 

 
Dernière mise à jour : ( 30-09-2009 )
 
< Précédent   Suivant >